Финансы

Если вам задолжали деньги...
Если вы задолжали деньги...
Как бороться со сборщиками долгов?
О кредите и кредитной истории
Как исправить кредитную историю?
О кредитах под процент
Об акционерных фондах
Если вкладывать деньги в акции...
Что предлагает новый пенсионный счет?
О проблемах с финансовыми консультантами

ЕСЛИ ВАМ ЗАДОЛЖАЛИ ДЕНЬГИ...

Ваш бизнес пошел в гору, а вместе с этим возросло и количество разного рода денежных расходов. Кроме того, вы передали деньги на благотворительные цели, а также дали в долг нескольким приятелям, которые на тот момент переживали финансовый кризис. Прошло некоторое время, но у приятелей так и не нашлось денег, чтобы вернуть вам долг. На ваши напоминания они однообразно отвечали: «Пока денег нет». Как поступить в такой ситуации? Как попытаться вернуть то, что по праву вам принадлежит?

- Каким образом вернуть свои деньги?
Это зависит от того, при каких обстоятельствах и на каких условиях вы давали в долг, а также от того, каковы материально-финансовые возможности должника на момент, когда вы пытаетесь добиться своего. Когда вы давали деньги в долг, безусловно, следовало максимально обезопасить собственные интересы. Каким образом это можно было сделать? Когда речь идет о достаточно крупной сумме денег, исчисляемой тысячами или десятками тысяч долларов, следует составить письменный договор, согласно которому ваш должник обязуется вернуть долг на определенных условиях.
Еще более надежно для вас было бы, если бы должник согласился выставить под залог как дополнительную гарантия возврата долга то или иное имущество, которое будет передано в ваше распоряжение при нарушении условий соглашения. При наличии подобного залога (которым может быть недвижимость, ценные бумаги, личное имущество и т.д.) должно быть отдельно составлено поручительство, по которому вам достается имущество должника в случае нарушения условий договора, т.е. невозвращения денег.

- Какую информацию должны содержать договор и поручительство?
В договоре и поручительстве должно найти отражение следующее. Это имя и адрес заимодателя и должника, сумма задолженности, цель предоставления данной денежной суммы, период и условия выплаты долга, сумма начисляемого процента и порядок его начисления, описание залоговой гарантии, действия сторон в случае нарушения условий договоренности. Если залоговой гарантией является личное имущество, то заимодателю следует направить уведомление о долге в департамент штата (за что обычно взимается небольшая государственная пошлина). Этим уведомлением вы информируете всех других существующих и будущих заимодателей вашего должника о том, что вы также претендуете на его личное имущество. Если в качестве залога выступает автомобиль, то, в зависимости от штата, может случиться, что заимодателю следует оповестить о долге местную автоинспекцию. Наконец, если залогом является недвижимость, то вы можете подать в суд требование о праве удержания имущества на случай неуплаты. Кстати, прежде чем соглашаться на залог в форме недвижимого имущества, полезно убедиться, нет ли у вашего должника других кредиторов, имеющих преимущественное право на данную недвижимость.

- Вполне ли законно, что вы даете в долг деньги под процент?
Да, хотя многие штаты устанавливают законный и приемлемый максимум для процентной ставки, который варьируется в зависимости от штата. Ставка эта, как правило, составляет 20-30 процентов в год от занимаемой суммы. Чтобы избежать возможных дальнейших недоразумений, сумма процента и порядок его начисления должны быть оговорены в тексте договора.

- Нужно ли заем и задолженность декларировать для Налоговой службы?
Нет. Займы и долги, даже под процент, не считаются доходами или расходами и не могут быть объявлены в налоговых декларациях. Кстати, невозможность уведомления налогового управления о передаче и получении денег в долг - это еще один аргумент в пользу оформления между вами и должником документов о предоставлении займа.

- Может ли заимодатель обезопасить себя, проверив кредитную историю будущего должника?
Нет, поскольку речь идет о частном займе и заимодатель не содержит бизнеса с целью предоставления займов (как, например, банк). Но вы можете поступить по-другому: попросите самого должника заказать копию его кредитной истории, чтобы ознакомиться с ней перед тем, как давать деньги в долг.

- Что делать, если, несмотря на указанное письменное документирование, вам все же не возвращают ваши деньги?
Если вкратце, то ваши действия должны сводиться к следующему. Сначала предъявите должнику официальные требования о возвращении денег в письменном виде, со ссылкой на соответствующую документацию, сопровождавшую передачу денег. Далее, в случае если этот шаг не возымеет действия, подайте иск в суд. Если в суде вы докажете, что давали в долг данную сумму, то суд вынесет решение в вашу пользу и отдаст распоряжение о возврате денег, либо о том, чтобы из доходов должника была сразу или в рассрочку удержана сумма денег. Плохо дело, если у должника не окажется ни денег, ни доходов, ни собственности. К тому же, он может объявить банкротство. В такой ситуации вам не позавидуешь. Единственным утешением вам будет то, что вы сможете вычесть сумму невыплаченного долга в качестве потери капитала при оформлении годовой налоговой декларации.

Наверх

ЕСЛИ ВЫ ЗАДОЛЖАЛИ ДЕНЬГИ...

Мы, как известно, живем в мире, регулируемом денежными отношениями. Поэтому не стоит удивляться, если от вас ушла подруга после того, как вы оказались финансово несостоятельными, или вам отказали в кредите после того, как вы уже несколько месяцев не работали. В любом случае, финансовые проблемы оставляют неизгладимый след в вашей жизни, одной из сторон которой станут отношения с кредиторами.

- Предположим, вы задолжали банку по займу на автомашину, и теперь не в состоянии выплачивать ежемесячный взнос. Что делать?
Того, кто опоздал с выплатой по задолженности, прежде всего, ожидают неприятные переговоры с кредитором. Рекомендуется должнику самому непосредственно связаться с банком. Довольно часто банк удовлетворится устной гарантией того, что должник не собирается отступаться от взятых обязательств, и поэтому хотел бы услышать от вас подобные заверения. Более того, банк может переоформить ваш долг на новых условиях, взаимовыгодных для обеих сторон. Для обсуждения этого вопроса вам необходимо будет связаться не просто со служащим банка, а с ответственным работником, который решает эти вопросы. При общении с ним следует быть вежливым и не преминуть отметить, что вы пытаетесь сделать все возможное, чтобы выполнить взятые на себя финансовые обязательства. Если вы полагаете, что у вас веские причины, объясняющие невозможность выплаты в срок долга (например, вам не пришел чек за выполненную вами работу), следует сообщить об этом кредитору, лучше в письменном виде.

- В долг дают как с правом присвоения предмета займа, так и без него. Какая в этом случае разница?
В самом контракте на предоставление кредита будет записано, имеет ли кредитор право забрать себе тот залог, под который вы брали у него в долг. Так, если в контракте не записано право присвоения этого залога, то ваш кредитор не имеет права взять его себе в качестве компенсации за невыплаченные вами деньги. Например, если вы взяли в долг под покупку автомашины и не смогли в оговоренный срок уплатить по договоренности, то ваш кредитор вправе забрать у вас автомобиль. Если же такого положения в контракте не записано, то у кредитора развязаны руки, и он имеет право отсудить у вас не только машину, но и другие принадлежащие вам ценности, на сумму задолженности. Как бы то ни было, важно иметь в виду следующее: если вы не выдержали сроков уплаты долга, обязательно свяжитесь с кредитором и объясните причину случившегося, поскольку в противном случае он может судить вас или добиться конфискации вашего имущества еще до разрешения конфликта.

- Как происходит эта конфискация?
Прежде всего, конфискация возможна только в том случае, если у кредитора имеется на это право, т.е. если вы не уплатили в срок или нарушили какие-нибудь другие условия договоренности. Например, уничтожили сам предмет залога, под который вас субсидировали. Кредитор может поступить по-разному. Самый распространенный путь - судить вас, получить судебное решение в свою пользу и затем добиваться исполнения этого решения через шерифа или судебного исполнителя. Арестованное имущество обычно продают с аукциона, организованного шерифом или судебным исполнителем. Деньги, вырученные от продажи, затем передаются кредитору на покрытие долга. С другой стороны, если стоимость продажи превышает стоимость задолженности, то разница возвращается вам, должнику. Аналогичным способом могут наложить арест на ваш счет в банке, но не свыше суммы долга.

- Как узнать, что вас судят?
Вы получите повестку в суд вместе с содержанием самой жалобы. В этих бумагах будет разъяснено, что вам делать, и указана дата, до которой вы обязаны дать ответ в суде. Если вы не представите ответа до указанного срока, то суд может автоматически принять решение в пользу истца. В этой ситуации, скорее всего, нужен адвокат. Если обратиться в суд за разъяснением содержания полученных бумаг, то судебный секретарь предоставит всю нужную информацию о характере и процедуре предстоящего разбирательства.

- Существуют ли какие-либо другие виды захвата имущества, оставленного под залог?
Если говорить об имуществе, взятом в аренду у кредитора в качестве залога, то кредитор вправе вернуть его себе без особых затрат времени и средств. Скажем, вы через свой бизнес взяли в магазине в прокат промышленную холодильную установку, согласившись платить за аренду ежемесячно. Или, например, банк дал вам в долг деньги на покупку машины, представленной также в качестве залога. В обоих случаях магазин или банк может пойти против Вас в суд на том основании, что они по существу владеют частью заложенного имущества. Но вас должны вызвать в суд повесткой, и вы получите возможность оправдаться перед судом. С другой стороны, если вы не явитесь в суд, то в один прекрасный день к вам может явиться судебный исполнитель, предъявить решение о конфискации данного имущества (например, холодильной установки), и    вам ничего другого не останется, как подчиниться этому распоряжению.

- Любое ли имущество может быть конфисковано?
Нет, хотя список имущества и различается в разных штатах. Например, предметы домашней утвари, такие, как одежда, мебель, или бытовые приборы, не могут быть конфискованы, правда, за исключением тех случаев, когда кредитор особо оговаривает в контракте свою заинтересованность в них. Кроме того, не могут быть конфискована собственность, используемая вами в работе, например, автомашина, если вы работаете водителем такси. На этот счет существуют особые правила для отдельных штатов.

Наверх

КАК БОРОТЬСЯ СО СБОРЩИКАМИ ДОЛГОВ?

Американские законы не позволяют агентствам, занимающимся взиманием задолженностей, пользоваться в своей деятельности нечестными способами. Однако не секрет, что некоторые агентства пренебрегают этими правилами. Кроме того, на помощь им приходит такое мощное средство, как судебное постановление в случае победы над должником в американском суде. Теме законного взимания долгов посвящено несколько наиболее часто задаваемых вопросов.

- Если агентство по взиманию долгов звонит мне днем и ночью, как прекратить это?
Прежде всего, следует провести разграничение между самостоятельным агентством по сбору долгов и самим банком-кредитором, который в первую очередь пострадал от неуплаты задолженности и который, естественно, также требует возврата долга через свой собственный отдел по возврату долгов. Работники агентства имеют право звонить вам лишь в дневное время, а, точнее, между 8 часами утра и 9 часами вечера. Кроме того, они не вправе беспокоить вас на работе, угрожать вам, использовать незаконные методы воздействия или взимать дополнительные суммы в качестве наказания за неуплату. Если вы потребуете от них, чтобы они прекратили свои действия, они обязаны послушаться. Правда, они могут заявить, что оставляют за собой право передать ваше дело в суд.

- А какие правила действуют для самих кредиторов?
По отношению к кредитору, например, банку, у должника нет прав устным указанием вынудить его прекратить востребование долга. В своих домогательствах кредитор также не может использовать нелегальные средства воздействия или угрозы. В некоторых штатах имеются исключения, но, например, в Нью-Йорке, согласно местному закону о защите прав потребителей, вы можете написать кредитору письмо с просьбой прекратить востребование денег, и тот обязан послушаться.

- Один кредитор потребовал передать сумму долга электронным способом через компанию Вестерн юнион. Обязаны ли вы были это сделать?
Нет, тем более, что это увеличит сумму вашей оплаты. Тем не менее, многие агентства по сбору долгов, особенно, когда срок задолженности превысил 90 дней, предлагают срочно расплатиться, используя экспресс-почту, электронный денежный перевод, либо оплату по кредитной карточке. Любой из этих способов оплаты добавит, по меньшей мере, 10 долларов за услуги к той сумме, которую вы задолжали.

- В каких случаях агентство имеет право добавить процент к сумме долга?
Лишь тогда, когда это предусмотрено соглашением между вами и кредитором, либо когда такое дополнительное начисление разрешается по закону данного штата. Кстати, во многих штатах это допускается. Например, в Калифорнии агентства имеют право прибавить процент, даже если это не оговаривается в соглашении между кредитором и потребителем.

- Можно ли скрыться от кредитора, уехав в другой штат?
Многие пытались это осуществить, но с малыми шансами на успех. Должника находят, используя данные Налоговой службы, Администрации социального страхования, Службы гражданства и иммиграции или других федеральных учреждений. Кроме того, работники агентств не пренебрегают такими средствами поиска сбежавшего, как попытки связаться с родственниками, знакомыми, соседями, работодателями и «выудить» у них полезную информацию. Кроме того, есть такие службы, как почта, автоинспекция, банки и домоуправления, где можно добыть сведения об исчезнувшем должнике. Все это помогает кредитору следить за маршрутом бегства.

- Агентство по востребованию долга судило и добилось победного решения. Будут ли после этого продолжаться звонки с требованиями отдать долг?
Скорее всего, нет, потому что сборщик понимает, что на устные и письменные требования вернуть долг вы вправе вообще никак не реагировать. Вероятно, сборщик пойдет в суд за исполнением постановления и с его помощью попытается заморозить в свою пользу часть средств, которыми вы располагаете. Это, например, до 25% зарплаты или ваш счет в банке. Или, если вы владеете недвижимостью, то он попробует зарегистрировать свои претензии на часть этой собственности, которые проявятся при последующей попытке продать ее или перезанять под новый процент в банке. Даже, если вы нигде не работаете, и у вас нет собственности или наличных средств, это не значит, что вы защищены от сборов в будущем. По законам многих штатов, судебные постановления против должников действуют до 20 лет и, кроме того, срок их действия может быть продлен.

Наверх

О КРЕДИТЕ И КРЕДИТНОЙ ИСТОРИИ

Вы нуждаетесь в краткосрочном денежном займе, обратились в банк с просьбой об этом, но вам отказали. Почему это произошло и каковы ваши права в этой ситуации?

- По каким причинам могут отказать в кредите?
В кредите вам могут отказать лишь в том случае, если предполагаемый кредитор (организация, предоставляющая деньги взаймы) полагает, что вы не в состоянии вернуть долг. Соответственно, если кредит предоставлен, то приобретение в кредит представляет собой по существу сделку с кредитором, который поверил в то, что вы сможете выплатить долг. Допустим, что у вас нет постоянного дохода, уже предостаточно других долгов, или вы не выплачивали в установленный срок другим кредиторам - в любом из этих случаев кредитор может решить, что слишком рискованно давать вам в долг.

- По каким причинам не могут отказать в кредите?
Согласно специальному закону о равных правах в получении кредита, причинами отказа не могут служить пол просителя, семейное положение, возраст, расовая принадлежность, религия или национальность. Закон также обязывает предполагаемого кредитора рассмотреть прошение заявителя в 30-дневный срок. Кроме того, если на вашу просьбу поступил отказ, или вам предложили меньшую сумму, чем запрашивали, вы имеете право узнать причину такого решения. Если в письме нет объяснений причин отказа, и вы письменно просите их предоставить вам нужную сумму в течение 60 дней, кредитор обязан дать ответ не позднее 30 дней.

- А если вы полагаете, что отказ кредитора носит дискриминационный характер?
Сначала следует заявить претензии самому отказавшему. Если этот шаг не принесет желаемого результата, направьте жалобу в соответствующее федеральное ведомство, под контролем которого находится данное финансовое учреждение, компания или магазин, отказавший вам в кредите. Если вы достаточно уверены в своей правоте, то можете даже подать иск в федеральный суд, хотя в большинстве случаев этим заниматься невыгодно, тем более, что закон ограничивает сумму компенсации по подобным искам.

- Можете ли вы запросить свое кредитное досье?
Да, но его предоставляет не финансовое учреждение, компания или магазин, а специальные агентства или бюро по кредитным отчетам. В телефонном справочнике вы найдете список таких агентств, которые обслуживают ваш географический район. У каждого такого агентства собственные условия и правила предоставления досье-отчета, но в любом случае запрос о нем следует направить в письменном виде и указать в нем ваше имя, дату рождения, адрес и номер карточки социального страхования. В ответ на запрос кредитное агентство обязано прислать отчет не позднее 30 дней со дня получения запроса.

- А что делать, если вы обнаружите неточность в полученном отчете?
Тогда следует тут же связаться с агентством. Часто само агентство передаст формы для заполнения на случай несогласия с отчетом. Агентство затем свяжется с вашим кредитором с тем, чтобы принять или отклонить просьбу о пересмотре информации в отчете. Если кредитор настаивает на своем, вы имеете право подать заявление (обычно не более, чем на 100 слов) с изложением своей позиции. Это заявление затем будет передано агентством всем кредиторам, которые впоследствии затребуют ваш кредитный отчет. Если же кредитор готов пересмотреть информацию на отчете, вам следует попросить агентство уведомить об этом всех, кто ранее получил дезинформацию в отчете. Любые переговоры подобного рода следует вести в письменном виде и оставлять себе копии. Это особенно желательно, если причиной ошибок стало совпадение вашего имени с именем иного лица. Кроме того, следует иметь в виду, что, если вы отдельно запрашиваете несколько кредитных агентств и обнаруживаете неточность, переписку придется вести с каждым из них в отдельности.

Наверх

КАК ИСПРАВИТЬ КРЕДИТНУЮ ИСТОРИЮ?

Допустим, вы преодолели финансовый кризис, приведший к объявлению банкротства. А ваш приятель задолжал по кредитным картам. А его приятель не уплатил по займу в банке и потерял дом. А, наконец, еще один знакомый не смог доказать Налоговой службе, что уплатил все налоги, в результате чего задолжал государству кругленькую сумму, которую не может выплатить вот уже несколько лет. Можно предположить, что ни вы, ни перечисленные знакомые уже никогда не смогут получить кредита в банке. Но так ли это? О том, как исправить кредитную историю, мы поговорим ниже.

- Каковы первые шаги в направлении исправления кредитной истории?
Прежде всего, нужно удостовериться в том, каков ваш доход и каковы расходы. Некоторые называют это домашним бюджетом. Иногда больше акцентируют расходы и перечисляют то, что называют «статьями расходов». Но как бы вы ни формулировали эти вопросы, необходимо потратить какое-то время на приведение в порядок финансовой отчетности. Нужно обязательно подсчитать, сколько вы тратите, по крайней мере, в течение нескольких месяцев, а затем сравнить итоги по каждому месяцу. Если вы расходуете слишком много, то подумайте над тем, как сократить расходы. Кроме того, спланируйте ваши затраты на будущее. Если вы расходуете слишком много денег, нужно либо сократить затраты, либо увеличить доходы. Постарайтесь спланировать расходы на месяц вперед, насколько это возможно. И если вы сами не в состоянии это сделать, обратитесь за помощью в какую-либо некоммерческую организацию, занимающуюся делами потребителей.

- Ну, хорошо, домашний бюджет определен. Что делать дальше?
Теперь пришло время заняться исправлением кредитной истории. Кредитные отчеты составляются так называемыми кредитными агентствами или бюро. Это обычно частные компании, собирающие информацию о кредитной истории потребителя и затем продающие ее за деньги банкам, кредиторам, страховым компаниям и другим заинтересованным организациям.

- Как получить кредитный отчет?
Заказать его в кредитном бюро. Существуют три главных бюро по регистрации кредитной истории: Equifax, TransUnion и Experian (раньше эта компания называлась TRW). По закону, вы имеете право получить кредитный отчет бесплатно в следующих случаях: если вы получаете государственную помощь; если вам отказали в кредите; если вы потеряли работу, но не собираетесь подавать заявление о трудоустройстве в течение 60 дней; или если, с вашей точки зрения, в кредитном отчете допущены ошибки. Во всех остальных случаях кредитный отчет стоит примерно 10 долларов. Чтобы получить его, напишите или позвоните в вышеупомянутую организацию и укажите свое полное имя, дату рождения, номер социального страхования, телефон и адрес.

- Откуда сами кредитные бюро добывают сведения?
От тех же кредиторов или из судебных книг, где записаны судебные иски, решения и заключения о финансовой несостоятельности. На каждого человека заводится досье, а все сведения о кредитных операциях и задолженностях сводятся воедино, что и дает в итоге кредитный отчет. Кроме того, в отчете иногда содержится общая, нефинансовая информация, включающая имя и фамилию, прежние и нынешние адреса, места работы, гражданское состояние и т.д.

- Какая информация будет содержаться в кредитном отчете?
Это - сведения о кредиторах, типе счета и сумме кредита, данные о том, когда был открыт счет, хронология выплат за последние несколько лет, сумма нынешней задолженности, сведения о том, был ли долг передан для взимания в соответствующее агентство и т.д. Если в отчете допущена ошибка, то направьте в кредитное агентство письмо или запрос о расследовании. По закону, бюро обязано рассмотреть этот запрос в течение 30 дней. Если существует такая потребность, например, когда вы спешите с займом, то они могут это сделать даже быстрее. Что касается оспариваемых вами сведений, то бывает даже так, что кредитное бюро скорее просто изымет эту информацию, чем сочтет нужным заняться дополнительным дознанием.

- Мы, наконец, подошли к главному вопросу. Как исправить неприглядную кредитную историю?
Правило предельно простое. Теми же самыми средствами, которыми вы испортили свою кредитную истории, вы и должны ее исправить, т.е. кредитом же. Если вы задолжали ранее по кредитным картам, то используйте теперь кредитную карту, чтобы выправить положение. Платите кредитной картой вовремя и полностью возвращайте кредит каждый месяц. Если у вас нет кредитных карточек, подайте заявление на одну из них. Если заявление отвергнуто, найдите второго человека-поручителя. Наконец, внесите собственные деньги на сберегательный счет и откройте на основе этого счета так называемую дебитную карточку. После того как вы более или менее поправили свой кредитный отчет, предпримите еще пару шагов. А именно: пошлите в кредитное бюро полную информацию о том, как вы платили по прежним кредитным счетам. Представьте им, например, счета и чеки. Кредитное бюро не обязано вносить эти сведения в отчет, но оно часто именно это и делает. Кроме того, кредитным агентствам нравится, когда у потребителя полная стабильность в финансовом положении. Поэтому пошлите им сведения о своей нынешней и предыдущей работе, о месте проживания и о банке, в котором у вас имеется счет.

- Сколько времени занимает исправление кредитной истории?
Если планомерно следовать тому, что мы только что обсудили, то это занимает около двух лет. То есть, через пару лет у вас будут кредитные карты, а еще через год-два вам дадут заем в банке на покупку дома или бизнеса.

Наверх

О КРЕДИТАХ ПОД ПРОЦЕНТ

Если у вас завелись лишние деньги, то, скорее всего, вы попытаетесь их выгодно вложить в бизнес или ценные бумаги. В некоторых случаях, особенно если речь идет о наличной сумме, люди склонны, доверяя своим родственникам или знакомым, предоставлять им кредит под заранее оговариваемый процент. К сожалению, помимо проблемы возвращения кредита, возникает также серьезный вопрос о правомерности процентной ставки, которую кредитор взимает с должника.

- Существуют ли какие-либо законы, регулирующие размеры процента, под который можно давать в долг денежные суммы?
Законы большинства штатов предусматривают определенный максимальный процент, под который можно давать в долг деньги. Если закон данного штата не устанавливает этот максимум, то сделка может подпасть под действие федеральных законов, наказывающих за взимание неумеренно высоких сумм и квалифицирующих это явление как акулий промысел или гангстерское ростовщичество. Максимальный процент, разрешаемый законом, также называют ростовщическим пределом или потолком. Каждый штат устанавливает свой собственный лимит на процент. В недалеком прошлом эти лимиты были ниже, чем сегодня, но в последнее время просматривается тенденция к повышению этого максимума, что свидетельствует о некотором законодательном послаблении и предоставлении большей свободы участникам денежных сделок.

- Какие бывают процентные лимиты?
Максимум может различаться, в зависимости от того, кому предоставляется кредит. Так, он может быть выше для потребителей, нежели для производителей. Процентный потолок, кроме того, может варьироваться в данном штате в зависимости от того, кто дает в долг. Например, корпорации могут взимать более высокий процент по сравнению с частными лицами. Кроме того, сам максимум может представлять собой простой или составной процент, может включать штраф за несвоевременную уплату или дополнительную пошлину за то, что берущий в долг уже является должником по другой сделке и т.д.

- Насколько варьируются процентные лимиты в разных штатах?
Расхождение может быть существенным. Так, в Колорадо максимальный процент составляет 45%, а, например, в Коннектикуте – 12%. Для сравнения, в штате Нью-Йорк предельный потолок равняется 16%, а в Нью-Джерси - 30. Эти ставки касаются частных кредиторов, а у корпораций дозволенный процент может быть выше. В том же Нью-Джерси он составляет 50%.

- Существуют ли исключения для банков, бизнес которых как раз и заключается в получении процентов с кредитов?
Для банков действуют особые правила. В свое время федеральное правительство, в связи с высокой инфляцией, приняло специальное постановление, которое разрешает банкам, учрежденным по федеральным законам, не обращать внимания на процентные лимиты, установленные штатами. Для таких общенациональных банков предел устанавливается как надбавка к минимальной процентной ставке Федерального резервного банка. Кроме того, особые организации типа банков по малым займам или компаний - продавцов в кредит, подчиняются специальным правилам в отношении максимального процента. Таким образом, для того, чтобы взять с должника больше, чем установлено законом как общий процентный предел, нужно иметь специальную лицензию.

- А что называют законным процентом?
В некоторых штатах действует понятие законного процента. Если вы, например, договорились, что ваш должник выплатит вам по законному проценту, и эта формулировка записана в контракте, и если этот процент специально установлен законом штата, именно он и может быть взыскан. Если мы заговорили о разных видах процентных ставок, то существует еще и так называемая ставка по судебному решению, которая устанавливается судом в связи с решением о денежном вознаграждении.

- Как избежать нарушений процентных лимитов?
В целом это весьма сложная область права. Даже такие сделки, которые внешне кажутся безопасными, с точки зрения ростовщичества, могут, тем не менее, подпадать под действие других законов. Например, это контракты об обратной покупке или о продаже с правом обратной покупки. Таким образом, прежде чем давать деньги в долг или инвестировать под гарантированный процент, следует проконсультироваться у адвоката, чтобы уберечься от неприятностей, связанных с существующими правовыми ограничениями. В тех штатах, где установлен один потолок для потребителей и другой для бизнесов, некоторые пытаются прикрыть сделку оформлением ее через бизнес, но уже это является нарушением, и такие сделки также наказуемы.

Наверх

ОБ АКЦИОНЕРНЫХ ФОНДАХ

Понятно, что тема вложения средств в акционерные фонды может быть весьма далека от жизни некоторых читателей или практики большинства юристов. Вместе с тем, эта тема стала более близкой все большему количеству американцев, которые с помощью новых средств коммуникации через Интернет умножили ряды традиционных инвесторов. Многие из них также, с наблюдающимся беспрецедентным ростом фондового рынка, составили новую большую группу вкладчиков в современную компьютерную технологию. На сегодняшний день для некоторых стали привлекательными акции компаний интернетовского направления. Для других, более консервативных, интерес составили акционерные фонды технологического направления.

- Что такое акционерные фонды?
Акционерные фонды содержатся и управляются компаниями-вкладчиками, которые сводят вместе инвестиции тысяч лиц, ориентированных на примерно одинаковые варианты акций, облигаций или других ценных бумаг. Например, сегодня для многих инвесторов привлекательны акции компаний, развивающихся в сфере сложных компьютерных технологий и Интернета. Эти компании относительно молоды, и поэтому вложение денег в них сопряжено с весьма высокой степенью риска. Однако они также дают относительно большой доход. Если вы готовы пойти на больший риск ради большей прибыли, то, вкладывая деньги в акционерные фонды, которые оперируют акциями подобных компаний, вы обнаружите себя среди аналогично настроенных инвесторов, готовых рисковать во имя больших доходов.

- Насколько популярны сейчас акционерные фонды?
Они очень популярны. Другой вопрос, почему? На это существует несколько причин. Главная - это низкая степень риска по сравнению с акциями отдельных компаний или денежными вкладами в банк или страховые полисы. Маловероятно, чтобы в один момент все или большинство вкладчиков потребовали назад свои деньги, и чтобы эта сумма превысила активы фонда. По крайней мере, до сих пор этого не происходило, возможно, благодаря принятому в 1940 году закону об инвестиционных компаниях, который оберегает фонды от банкротств. Хотя стоимость фондов варьируется в зависимости от стоимости акций, составляющих фонды, эти колебания не могут привести к банкротству самого фонда.

- Почему это невозможно?
Для сравнения, многие банки и страховые компании в прошлом не раз подводили своих клиентов тем, что, например, давали в долг или инвестировали слишком много и под слишком большой риск. Кроме того, вам как вкладчику в акционерный фонд не нужно волноваться за то, что сам фонд может украсть у вас деньги, потому что ценные бумаги, в которые инвестирует фонд, всегда находятся у постороннего попечителя - отдельной организации, не зависящей от фонда. Это гарантирует то, что руководство фонда не присвоит себе ваши деньги или даже не переведет их из одного фонда, который дает больший «возврат» денег, в другой, действующий менее успешно.

- Какие еще преимущества у акционерных фондов?
Во-первых, самими инвестициями занимаются профессиональные работники, многие из которых не только получили отличное образование в финансовой области, но и имели успешный опыт работы в инвестиционных компаниях и других фондах. Эти специалисты изучают разные портфолио вкладов, анализируют разные компании, обсуждают отзывы вкладчиков, т. е. они изо дня в день и с полной отдачей выполняют работу по максимальному удовлетворению целям существования данного фонда, будь то увеличение прибыли или сохранение надежности вкладов.

- Как дорого обходится обслуживание вкладов в акционерные фонды?
Очень недорого. Для наиболее эффективно управляемых фондов речь может идти в год об одном проценте или менее от суммы вклада, а в случае фондов из облигаций это еще дешевле. Из-за того, что акционерные фонды покупают или продают одновременно десятки тысяч акций, эти сделки обходятся почти в два раза дешевле, чем, если бы вы покупали или продавали сами несколько сот акций. К тому же технологические новинки в сфере информационного менеджмента еще более удешевили управление инвестиционными операциями.

- Чем еще привлекательны акционерные фонды?
Имеется еще несколько привлекательных черт. Инвестиции в такой фонд отличаются большим разнообразием при возможной относительно небольшой сумме вклада. Например, через фонд вы приобретаете около десятка разных ценных бумаг, расходуя на это несоизмеримо меньшие деньги, чем, если бы вы покупали акции напрямую. Во всяком случае, речь идет не о сотнях тысяч долларов. Кроме того, вам не надо тратить на это свое время. Вышеуказанная «диверсификация» означает также, что вы можете покупать ценные бумаги самых разных видов: акции или облигации, американских или иностранных компаний, из одной или разных индустрий.

- От чего зависит выбор того или иного акционерного фонда?
Как указывалось выше, от вас самих зависит, хотите вы избрать более агрессивную или более оборонительную стратегию инвестиций. Фонд, пригодный для вашего приятеля, может оказаться непригодным для вас. Кроме того, посмотрите на оперативные расходы, которые включают затраты на содержание вклада и на совершение отдельных сделок. Также немаловажно, нужно ли платить брокеру комиссионные за сделки. Если да, то они могут составить 4-8 процентов от вашего вклада. А это очень много, если учесть, что некоторые фонды вообще не предполагают таких расходов. И, наконец, следует ознакомиться с тем, как данный фонд действовал в прошлом, и как его оценивают менеджеры и финансисты.

Наверх

ЕСЛИ ВКЛАДЫВАТЬ ДЕНЬГИ В АКЦИИ...

Как известно, существуют три законных способа вложения денег с целью прибыли - акции, недвижимость и мелкий бизнес. Акции представляют собой наиболее распространенный путь обогащения. По существу покупка акций – это частичное владение компанией. Если компания становится публичной, т.е. продает акции на открытом рынке, вы можете приобрести их и стать частичным владельцем компании. Каковы преимущества и недостатки вложения денег в акции?

- Что происходит с компанией после того, как она выходит на рынок со своими акциями, и какова связь между размерами прибыли и стоимостью акций?
Компания, получив вливание капитала, как правило, растет в размерах. Если экономика в хорошем состоянии, компания получает прибыль, и цены на акции растут. В самом начале цены на акции не обязательно связаны с прибылями, но в последующие годы зависимость почти прямая. Существует даже коэффициент «цена-прибыль», который равен в среднем 14. Это означает, что стоимость акции обычно в 14 раз превышает прибыль компании из расчета на эту акцию, хотя, разумеется, для отдельных компаний допустимы колебания, и чем меньше коэффициент, тем более перспективна компания, в которую вкладывается капитал.

- Какие компании становятся публичными и какие считаются частными?
Публичными являются компании самые разные, включая производителей компьютеров, программного обеспечения, гостиницы, журналы, супермаркеты, сети ресторанов, производители парфюмерных изделий и т.д. Их акциями торгуют публично на фондовых биржах. Кроме того, существуют частные компании, акциями которых владеет лишь ограниченное число пайщиков, включая руководство и частных инвесторов. Акциями таких компаний не торгуют на биржах, они распределяются в частных сделках.

- Насколько выгодно вкладывать деньги в акции крупных компаний?
Несмотря на возможные отдельные неудачи, вкладывать деньги в акции в целом выгодно. За последние два столетия американский рынок акций неуклонно рос в среднем темпами порядка 10% в год. При этом, разумеется, были и падения - в ХХ в. рынок падал на 20 или более процентов шестнадцать раз, но продолжительность этого сокращения не превышала двух лет. Следовательно, если вы в состоянии финансово выстоять в течение нескольких лет кризиса, то рынок акций можно считать очень выгодным капиталовложением. Нужно лишь сделать правильный выбор компаний, акции которых вы хотите приобрести - делайте это после внимательного анализа, либо доверьтесь опытному финансовому консультанту. В любом случае старайтесь не ограничиваться акциями одной компании, а, наоборот, попытайтесь максимально разнообразить их количество и область деятельности.

- В чем опасность приобретения акций компании?
Прежде всего, требуется время на изучение рынка, чтобы выявить наиболее перспективные компании. При этом необходимо найти ответы на вопросы: чем торгует данная компания, каковы перспективы ее роста и прибыльности, какова ее задолженность кредиторам и т.д. Кроме того, любые сделки по купле-продаже акций стоят денег, поскольку приходится платить комиссионные брокеру за их осуществление. Далее, необходимо вести тщательный бухгалтерский учет и контроль за сделками и сообщать о них в ежегодных налоговых декларациях. Наконец, вкладывая лишь при наличии очень крупных денег, вы будете в состоянии существенно разнообразить свой покупной список. Поэтому более мелкому инвестору предпочтительнее вкладывать деньги не в отдельные компании, а в акционерные фонды.

- Имеет ли смысл приобретать акции иностранных компаний?
Да, причем по нескольким причинам. Во-первых, там источник большинства инвестиционных возможностей, поскольку акции американских компаний составляют лишь 35% от общих мировых. Во-вторых, внешний рынок акций вполне самостоятелен. Например, когда в 1987 г. произошел кризис на американском акционерном рынке, в остальном мире падение было куда меньших размеров, а в отдельных случаях вообще не наблюдалось. В-третьих, вложение средств в иностранные компании ничуть не более рискованно, чем в американские. Наконец, в настоящее время мы существуем в условиях глобализации экономики, и поэтому само проведение границы между американскими и неамериканскими компаниями уже неуместно.

Наверх

ЧТО ПРЕДЛАГАЕТ ПЕНСИОННЫЙ СЧЕТ?

В наши дни в контексте соображений о том, как больше и лучше отложить на старость, разговор ведется иногда вокруг нового пенсионного счета (Roth IRA), который отличается от традиционного накопительного счета (IRA), и носит имя конгрессмена, выступившего в качестве его инициатора. Многие финансовые учреждения не скупятся на рекламу, предлагая свои услуги в подписании на этот счет, или в переводе традиционного IRA в Roth IRA. Все обсуждают финансовые и налоговые льготы этого средства накопления. В большинстве случаев, однако, забывается об одном важном его аспекте: о том, что он дает возможность денежной сумме перейти по наследству, минуя судебное распределение.

- Что представляет собой новый пенсионный счет, и чем он отличается от традиционного счета?
Его главная особенность - это отсутствие налога на снимаемую со счета сумму. Иными словами, если в любой данный момент по достижении определенного возраста вы решите снять деньги, хранимые на новом пенсионном счете (включая как сами взносы, так и проценты), то вам не придется платить налог с этого дохода. Правда, здесь есть небольшое ограничение: ваш счет должен действовать минимум в течение 5 лет. Это преимущество перед традиционным счетом, при котором снимаемая сумма облагается налогом, может сыграть большую роль в том случае, если на счету образовалась значительная сумма и если вы захотите снять ее в момент жизни, когда вы продолжаете оставаться в категории весьма высокооплачиваемых работников. С другой стороны, взносы на новый пенсионный счет, в отличие от взносов на традиционный счет, не списываются с налогов. В этом заключается недостаток нового пенсионного счета.

- Так что же лучше, новый счет или традиционный?
В конкретной ситуации может оказаться, что по новому счету не списывать с налога каждый доллар, вносимый сегодня, и не платить налог за каждые 10 долларов, снимаемых со счета 30 лет спустя, выгоднее, нежели по традиционному счету списывать с налога каждый доллар, вкладываемый сегодня, но платить огромный (до 39,6 процентов) федеральный налог с суммы, которую вы снимете через 30 лет. Поэтому, чем дольше вы откладываете, тем значительнее льготы, содержащиеся в новом счете. Некоторые финансовые специалисты убеждены, что новый счет должен существовать, по крайней мере, 10 лет, чтобы превзойти по преимуществам традиционный.

- Есть ли какие-либо еще особенности у нового пенсионного счета?
Следует иметь в виду, что откладывать на такой счет можно лишь до 2 тысяч долларов в год на человека. Точнее, 2 тысячи в год на человека - это максимум того, что вы можете вложить на любой пенсионный вклад, будь то старый или новый. Кроме того, для того, чтобы вложить полностью 2 тыс. долларов, ваш индивидуальный доход должен быть меньше 95 тысяч в год, а для супругов - менее 150 тыс. долларов в год. Что касается снятия со счета, то если вы это сделаете до того, как достигли возраста 59 с половиной лет, с вас все равно взыщут налог в размере 10 процентов. Исключение из этого правила: если вы потеряли трудоспособность или хотите купить первую в своей жизни недвижимость. Наконец, вы имеете право перевести свой обычный пенсионный счет в новый, если ваш годовой доход составляет менее 100 тысяч долларов. Но при этом вам придется платить налог такой же, как с обычного дохода.

- В чем преимущество нового пенсионного счета относительно распределения по наследству?
Согласно традиционному пенсионному счету, вы обязаны начинать снимать деньги со счета по достижении возраста 70 с половиной лет. Сумма снятия будет в каждом данном случае зависеть от вашего возраста и возраста бенефициария, т.е. человека, который, по вашей воле, должен унаследовать пенсионную сумму. Идея состоит в том, чтобы использовать всю сумму до вашей смерти. У нового же пенсионного счета нет такого условия. Иными словами, сумма на счете, включая проценты, может накапливаться до вашей смерти, а затем перейти к наследнику. При этом, счет не поступает в распоряжение душеприказчика и не должен проходить через судебное распределение, как остальное имущество.
Таким образом, передать деньги через новый счет проще простого: включите имя бенефициария в анкету, которую даст для заполнения банк-хранитель счета. Если вы назовете нескольких таких лиц, то они разделят сумму поровну, за исключением случая, когда вы укажете иной порядок распределения. Кроме того, вы не обязаны упоминать о пенсионном счете в своем завещании. После вашей смерти бенефициарию всего-то нужно будет предъявить официальную копию свидетельства о смерти, чтобы получить предназначавшуюся для него сумму. Не надо ни оспаривать завещание, ни идти в суд по распределению состояния.

Наверх

О ПРОБЛЕМАХ С ФИНАНСОВЫМИ КОНСУЛЬТАНТАМИ

К вам неоднократно обращались с предложением о помощи в управлении нашим финансовым состоянием. Например, вам звонят по телефону и представляются сотрудником известной брокерской фирмы по вкладам в акции, или независимым финансовым советником по приобретению страхового полиса, или опытным стратегом по инвестированию в акционерные фонды. Вас убеждают, что вы недостаточно активны в своих действиях по выгодному использованию свободных средств, что вам не мешало бы прислушаться к мнению специалиста-профессионала, и что такой специалист, по счастливой случайности, как раз в данный момент с вами и беседует. Какие реальные проблемы таят в себе возможные деловые отношения с теми, кто предлагает свой денежный совет?

- Каким образом сами финансовые консультанты или стратеги могут быть заинтересованы в оказании вам помощи?
Подавляющее большинство тех, кто называет себя финансовыми помощниками, продают тот или иной финансовый продукт за комиссионные. А сделка на комиссионных началах таит в себе определенное стремление убедить купить больше и как можно дороже. Таким образом, обращаясь к вам с ярко выраженным желанием помочь, указанный советник хотел бы помочь, возможно, не только вам, но и себе. У него как бы изначальный стимул продать вам то, что стоит дороже и предполагает больше комиссионных ему, а не то, что стоит дешевле и дает меньше комиссионных. Из-за того, что этих людей больше интересуют собственные интересы, их могут не волновать ваши проблемы, например, связанные с долгами по кредитным карточкам. Их, например, волнует то, чтобы как можно дороже продать вам тот или иной инвестиционный продукт, и, наоборот, для них ничуть не привлекательны перспективы откладывания денег через пенсионный счет на работе, поскольку из-за этого остается меньше денег на покупку предлагаемого ими инвестиционного продукта.

- Какие существуют варианты оплаты за их услуги помимо комиссионных?
Большинство тех, кто работает не на комиссионные, берут определенный годовой процент от суммы ваших инвестиций (обычно от 1 до 3). Хотя в этом варианте у финансовых помощников отсутствует стимул к тому, чтобы многократно и быстро использовать ваш капитал для получения комиссионных, тем не менее, и в этой ситуации наблюдается определенный конфликт интересов, и это вам может не понравиться. Дело в том, что консультант, получающий компенсацию как годовой процент от общей суммы вкладов, не склонен содействовать уменьшению этих вкладов и, соответственно, будет убеждать вас не сокращать инвестиций, несмотря ни на что. Поэтому, если например, у вас задолженность под приобретение дома, то выплата займа может иметь больший смысл для вас, нежели для финансового советника, поскольку она сокращает сумму капитала, которым он мог бы управлять и от которого зависит его собственный гонорар.

- Что также характеризует поведение финансовых стратегов, помимо того, о чем говорилось выше?
Мы упомянули их нежелание прислушиваться к таким разумным доводам, как ликвидация долга. Кроме того, весьма возможно, что они не будут вам рекомендовать делать вложения в недвижимость или небольшие бизнесы, поскольку и то, и другое лишает их возможности получать комиссионные. Большинство консультантов не станут советовать делать подобные капиталовложения, а некоторые могут даже попугать историями о катастрофических неудачах подобных вложений. В самом деле, цены на недвижимость, как это бывает с любым вложением, могут упасть, но с прицелом на долгий срок владение домом чаще всего служит достаточно надежным материальным приобретением. Что касается капиталовложений в небольшие предприятия, то они, разумеется, рискованнее, но зато потенциально более выгодны. Поэтому, когда вам говорят, что такие вложения совершенно глупы, то это не так, тем более, если вы сами хорошо подготовлены и знаете свои возможности в этом направлении. В этом случае инвестирование в недвижимость или малые компании может оказаться более прибыльным, нежели традиционные вложения в акции или акционерные фонды.

- Регулируется ли каким-либо образом бизнес финансовых помощников со стороны государства?
По идее, любой может назваться финансовым помощником. Правительство в лице Комиссии по ценным бумагам и биржам (Securities and Exchange Commission) отчасти контролирует лишь тех, кто именует себя финансовыми консультантами, да и то лишь в случаях, непосредственно связанных с инвестированием. Если советы не касаются инвестирования, а, скорее, связаны с планированием финансового благополучия, то это не подлежит контролю со стороны правительства. Вместе с тем, сам контроль настолько нежесткий, что, например, финансового консультанта могут проверить в среднем 1 раз за 15 лет его деятельности. Комиссия занимает такую позицию, что делами финансовых советников должны скорее заниматься отдельные штаты, а не федеральное правительство. Но сами штаты делают в этом направлении крайне мало. Отсюда результат: нынешние частные инвесторы рискуют столкнуться с практикой серьезных нарушений со стороны некоторых советчиков, действия которых остаются безнаказанными.
Было бы хорошо, если бы каждый финансовый консультант в письменном виде представлял клиенту свои действительные намерения, в частности, каким образом он будет получать денежную компенсацию за свои услуги. Но когда предложения подобного рода пытаются поставить в повестке дня перед законодателями, обычно они сталкиваются с серьезной оппозицией со стороны представителей финансовой индустрии, выступающей в качестве мощного лоббиста по сокрытию источников доходов при помощи агентов.

Наверх